小額信貸機構范文10篇

內容提要：近年來，隨著小額信貸機構在扶貧、支持中小企業發展、解決就業等方面的重要作用日益顯現，小額信貸機構資金來源多樣化和規模擴大，小額信貸機構的監管問題逐步浮出水面。世界各國對小額信貸機構的監管政策設計多是鼓勵性的，以便金融機構擴大加強小額信貸服務的廣度和深度。與此同時，對小額信貸業務的監管又須堅持審慎原則，以確保這類針對特定人群的金融服務可持續發展。針對我國小額信貸業務的最新發展情況和法律政策困境，當局還應繼續健全小額信貸機構的外部監督機制，適當擴大合格抵押物的范圍，完善對聯保、擔保公司的法律規范。

關鍵詞：小額信貸監管中小企業

小額信貸是指向低收入人群提供的、額度較小、以反貧困促發展為基本宗旨的信貸服務。小額信貸可以由商業銀行、信用合作組織等正規金融機構提供，也可由專業的小額信貸機構提供。不同于傳統意義的銀行，小額信貸機構一般不吸收公眾存款，而通過私募的方式獲得信貸資金，向無法通過正規金融渠道融資的人群提供金融服務。按照經營目標的不同，小額信貸機構分為商業性和福利性兩大類。商業性機構信貸業務遵循商業原則，以營利為目的；福利性機構多以扶貧為主要目標，但為了保證扶貧活動的可持續性和擴大業務覆蓋范圍，福利性機構利息收入必須能夠覆蓋交易成本和風險成本。因此，兩類機構都會要求較高而非較低的利率，并通過一系列工具和制度創新保證貸款的安全性和盈利性。

國外經驗表明，如果沒有相對完善的內部管理機制，小額信貸機構風險比商業銀行更高。一是小額信貸機構資產組合的穩定性較傳統銀行差，短期內資產質量可能出現明顯惡化。小額信貸通常是沒有擔保或未足額擔保的，借款人償還貸款的動力是希望繼續從這類機構中獲得貸款，如果某一借款人發現其余借款人無法償還的情況，自己即使還款也可能無法再次獲得貸款，其還款動力也會減退、進而調整自身的還款決策，這種情緒會迅速影響其他借款人。二是小額信貸機構單位貸款成本較傳統銀行高，如出現同樣金額的貸款損失，小額信貸機構的資本水平下降得更快。三是小額信貸的發展歷史較短，經營者和監管當局缺乏控制小額信貸風險的經驗。

近年來，隨著小額信貸機構在扶貧、支持中小企業發展、解決就業等方面的重要作用日益顯現，以及小額信貸機構資金來源多樣化和規模擴大，小額信貸機構的監管問題逐步浮出水面。一些國家已經建立相對完善的小額信貸機構監管組織體系和制度安排。

一、國外小額信貸機構監管的做法

一、國外小額信貸機構監管的做法

1、小額信貸機構監管歸屬權的確立

雖然小額信貸機構的客戶數量很多、資產分布范圍極廣，但其資產總量較小，很少能夠對一國或地區的金融體系穩健性產生影響，因此對小額信貸機構實施監管的目標主要是保護資金提供者的利益。因此，對小額信貸機構的監管模式因資金來源不同而異。（1）對于資金全部來源于個人投資或機構捐贈的小額信貸機構，由出資人、捐贈方委托的第三方負責監督，一般情況下政府不直接進行監管，但可通過銀行監管部門了解此類機構的業務規模，通過司法部門懲治金融犯罪。（2）資金全部來源于內部成員的互助型機構，由銀行監管當局負責，并適用于相對簡化的審慎監管框架，如通過設定并監控業務范圍、限制貸款期限、設立利率上限等控制風險。（3）資金主要來源于公眾存款的機構，納入銀行監管框架。

2、對小額信貸機構的審慎監管

各國對吸收公眾存款的小額信貸機構都建立了相對健全的審慎監管框架，并在設立審慎監管指標時，采用了較嚴的標準。

（1）注冊資金。注冊資金是一道“最低門檻”，由監管當局根據市場中金融中介的經濟規模設定，無法滿足最低要求的機構，也難以支撐作為金融中介所需的基礎設施。實際上，注冊資金要求成了進入審慎監管框架的配比參數，該指標越低，進入審慎監管框架的機構越多，競爭就越激烈，監管當局的監管負擔也越重。

內容提要：近年來，隨著小額信貸機構在扶貧、支持中小企業發展、解決就業等方面的重要作用日益顯現，小額信貸機構資金來源多樣化和規模擴大，小額信貸機構的監管問題逐步浮出水面。世界各國對小額信貸機構的監管政策設計多是鼓勵性的，以便金融機構擴大加強小額信貸服務的廣度和深度。與此同時，對小額信貸業務的監管又須堅持審慎原則，以確保這類針對特定人群的金融服務可持續發展。針對我國小額信貸業務的最新發展情況和法律政策困境，當局還應繼續健全小額信貸機構的外部監督機制，適當擴大合格抵押物的范圍，完善對聯保、擔保公司的法律規范。

關鍵詞：小額信貸監管中小企業

小額信貸是指向低收入人群提供的、額度較小、以反貧困促發展為基本宗旨的信貸服務。小額信貸可以由商業銀行、信用合作組織等正規金融機構提供，也可由專業的小額信貸機構提供。不同于傳統意義的銀行，小額信貸機構一般不吸收公眾存款，而通過私募的方式獲得信貸資金，向無法通過正規金融渠道融資的人群提供金融服務。按照經營目標的不同，小額信貸機構分為商業性和福利性兩大類。商業性機構信貸業務遵循商業原則，以營利為目的；福利性機構多以扶貧為主要目標，但為了保證扶貧活動的可持續性和擴大業務覆蓋范圍，福利性機構利息收入必須能夠覆蓋交易成本和風險成本。因此，兩類機構都會要求較高而非較低的利率，并通過一系列工具和制度創新保證貸款的安全性和盈利性。

國外經驗表明，如果沒有相對完善的內部管理機制，小額信貸機構風險比商業銀行更高。一是小額信貸機構資產組合的穩定性較傳統銀行差，短期內資產質量可能出現明顯惡化。小額信貸通常是沒有擔保或未足額擔保的，借款人償還貸款的動力是希望繼續從這類機構中獲得貸款，如果某一借款人發現其余借款人無法償還的情況，自己即使還款也可能無法再次獲得貸款，其還款動力也會減退、進而調整自身的還款決策，這種情緒會迅速影響其他借款人。二是小額信貸機構單位貸款成本較傳統銀行高，如出現同樣金額的貸款損失，小額信貸機構的資本水平下降得更快。三是小額信貸的發展歷史較短，經營者和監管當局缺乏控制小額信貸風險的經驗。

近年來，隨著小額信貸機構在扶貧、支持中小企業發展、解決就業等方面的重要作用日益顯現，以及小額信貸機構資金來源多樣化和規模擴大，小額信貸機構的監管問題逐步浮出水面。一些國家已經建立相對完善的小額信貸機構監管組織體系和制度安排。

一、國外小額信貸機構監管的做法

[摘要]文章通過作者對日常工作的總結和與眾多小額信貸機構交流后得出的結論，介紹了小額信貸機構信貸風險的成因和種類，幫助讀者了解造成小額信貸機構逾期貸款的原因，也為小額信貸機構實踐者們制定信貸風險管理措施提供借鑒。

[關鍵詞]小額信貸；小額信貸機構；信貸風險；風險管理；風險的成因；風險的類別

小額信貸機構的宗旨是通過運用創新的金融手段和制度，為低收入客戶擺脫窮困而提供持續有效的小額信貸服務。這些低收入客戶，既沒有足夠的自有資本作為小額信貸機構服務的擔保(抵押)品，也不能提供可信的資信報告(財務報表)和借貸記錄。因此，與其他金融機構相比，小額信貸機構經營面臨的信貸風險比較顯著和特殊，這些風險源自小額信貸機構所經營的各種業務。

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信貸風險，從廣義上講，是指貸款收益的不確定性或波動性。貸款收益的不確定性包括兩個方面：一方面是盈利的不確定性。由于貸款合約利率一般是固定的，如果市場利率等因素發生變化，這筆信貸資產的實際盈利就會受到影響，信貸資產的收益就會出現不確定性。另一方面是信貸資產損失的不確定性。損失的不確定性既包括數量上的不確定性，表現在貸款的本金和利息是全部收回，還是部分收回，或者零收回；又包括時間上的不確定性，表現在貸款的本金和利息能否在約定的期限按時收回。信貸風險是小額信貸機構面臨的最主要的風險。小額信貸是小額信貸機構的核心業務，貸款資產是其資產的主要部分，貸款收益是其主要收入，而信貸風險又將導致小額信貸機構產生大量無法收回的貸款呆賬，將嚴重影響信貸資產質量。因此，信貸風險密切關系著小額信貸機構自身的存在和發展，過度的信貸風險將使得小額信貸機構倒閉。

一、小額信貸機構信貸風險的成因

一、小額信貸機構信貸風險的成因

小額信貸機構的信貸風險是指小額信貸機構在經營活動中，因不確定因素的單一或綜合影響，使小額信貸機構遭受損失的可能性。小額信貸機構風險的來源是多種多樣的，主要有以下幾個主要方面。

1、自然風險

對于以農業貸款為主的小額信貸機構而言，其主要投向是農村種植業和養殖業，而傳統的種植業和養殖業對自然條件的依賴性都很強，抵御自然災害的能力較弱，一旦所在地區發生自然災害，大量客戶可能同時發生違約，這可能導致小額信貸機構的破產。比如，孟加拉國20世紀90年代后期的自然災害，就曾經導致鄉村小額信貸機構的客戶大量違約，這一度使該國鄉村小額信貸機構陷入巨大的財務危機。自然風險也是我國小額信貸機構面臨的主要風險之一。“中國農村社會保障”課題組的研究(1999年)表明，小額信貸農戶所遭受的經濟風險中有10％源于自然風險，而我國尚未普遍開設農業保險，自然風險發生后，農戶除能獲得極少量救災款外，沒有其他的補償途徑。因此，農戶若沒有其他收入來源，拖欠貸款也就成為必然。

2、客觀經濟環境的影響

從宏觀經濟環境而言，國家的宏觀經濟條件、宏觀經濟政策和金融監管政策等都會形成小額信貸機構風險的源泉。例如，宏觀經濟中的通貨膨脹的高低以及經濟周期的不同階段將對小額信貸機構的信用管理、利率水平及其各項業務產生巨大影響；宏觀經濟政策會對各個行業具有巨大影響，小額信貸機構投放的產業也不例外，宏觀經濟政策的變動在引起相關產業變動的同時，也給小額信貸機構帶來了風險；金融監管當局的目標與小額信貸機構的目標可能并不一致，相關監管政策也可能成為小額信貸機構風險的一個來源。

內容提要：近年來，隨著小額信貸機構在扶貧、支持中小企業發展、解決就業等方面的重要作用日益顯現，小額信貸機構資金來源多樣化和規模擴大，小額信貸機構的監管問題逐步浮出水面。世界各國對小額信貸機構的監管政策設計多是鼓勵性的，以便金融機構擴大加強小額信貸服務的廣度和深度。與此同時，對小額信貸業務的監管又須堅持審慎原則，以確保這類針對特定人群的金融服務可持續發展。針對我國小額信貸業務的最新發展情況和法律政策困境，當局還應繼續健全小額信貸機構的外部監督機制，適當擴大合格抵押物的范圍，完善對聯保、擔保公司的法律規范。

關鍵詞：小額信貸監管中小企業

小額信貸是指向低收入人群提供的、額度較小、以反貧困促發展為基本宗旨的信貸服務。小額信貸可以由商業銀行、信用合作組織等正規金融機構提供，也可由專業的小額信貸機構提供。不同于傳統意義的銀行，小額信貸機構一般不吸收公眾存款，而通過私募的方式獲得信貸資金，向無法通過正規金融渠道融資的人群提供金融服務。按照經營目標的不同，小額信貸機構分為商業性和福利性兩大類。商業性機構信貸業務遵循商業原則，以營利為目的；福利性機構多以扶貧為主要目標，但為了保證扶貧活動的可持續性和擴大業務覆蓋范圍，福利性機構利息收入必須能夠覆蓋交易成本和風險成本。因此，兩類機構都會要求較高而非較低的利率，并通過一系列工具和制度創新保證貸款的安全性和盈利性。

國外經驗表明，如果沒有相對完善的內部管理機制，小額信貸機構風險比商業銀行更高。一是小額信貸機構資產組合的穩定性較傳統銀行差，短期內資產質量可能出現明顯惡化。小額信貸通常是沒有擔保或未足額擔保的，借款人償還貸款的動力是希望繼續從這類機構中獲得貸款，如果某一借款人發現其余借款人無法償還的情況，自己即使還款也可能無法再次獲得貸款，其還款動力也會減退、進而調整自身的還款決策，這種情緒會迅速影響其他借款人。二是小額信貸機構單位貸款成本較傳統銀行高，如出現同樣金額的貸款損失，小額信貸機構的資本水平下降得更快。三是小額信貸的發展歷史較短，經營者和監管當局缺乏控制小額信貸風險的經驗。

近年來，隨著小額信貸機構在扶貧、支持中小企業發展、解決就業等方面的重要作用日益顯現，以及小額信貸機構資金來源多樣化和規模擴大，小額信貸機構的監管問題逐步浮出水面。一些國家已經建立相對完善的小額信貸機構監管組織體系和制度安排。

一、國外小額信貸機構監管的做法

一、小額信貸機構信貸風險的成因

小額信貸機構的信貸風險是指小額信貸機構在經營活動中，因不確定因素的單一或綜合影響，使小額信貸機構遭受損失的可能性。小額信貸機構風險的來源是多種多樣的，主要有以下幾個主要方面。

1、自然風險

對于以農業貸款為主的小額信貸機構而言，其主要投向是農村種植業和養殖業，而傳統的種植業和養殖業對自然條件的依賴性都很強，抵御自然災害的能力較弱，一旦所在地區發生自然災害，大量客戶可能同時發生違約，這可能導致小額信貸機構的破產。比如，孟加拉國20世紀90年代后期的自然災害，就曾經導致鄉村小額信貸機構的客戶大量違約，這一度使該國鄉村小額信貸機構陷入巨大的財務危機。自然風險也是我國小額信貸機構面臨的主要風險之一。“中國農村社會保障”課題組的研究(1999年)表明，小額信貸農戶所遭受的經濟風險中有10％源于自然風險，而我國尚未普遍開設農業保險，自然風險發生后，農戶除能獲得極少量救災款外，沒有其他的補償途徑。因此，農戶若沒有其他收入來源，拖欠貸款也就成為必然。

2、客觀經濟環境的影響

從宏觀經濟環境而言，國家的宏觀經濟條件、宏觀經濟政策和金融監管政策等都會形成小額信貸機構風險的源泉。例如，宏觀經濟中的通貨膨脹的高低以及經濟周期的不同階段將對小額信貸機構的信用管理、利率水平及其各項業務產生巨大影響；宏觀經濟政策會對各個行業具有巨大影響，小額信貸機構投放的產業也不例外，宏觀經濟政策的變動在引起相關產業變動的同時，也給小額信貸機構帶來了風險；金融監管當局的目標與小額信貸機構的目標可能并不一致，相關監管政策也可能成為小額信貸機構風險的一個來源。

摘要探討了幾類小額信貸機構在治理結構上的基本特點，在此基礎上，指出小額信貸機構特殊的所有權結構和管理方式是影響其治理的關鍵。

關鍵詞小額信貸治理結構所有權結構

1治理的一般含義及小額信貸機構的特殊性

治理結構是對企業在所有權與控制權分離的情況下,在其經濟活動中的所采取的激勵機制和約束機制的理性概括。現代企業、組織的治理結構通常是委托———制。由于委托人和人之間的信息不對稱和高昂的監督成本使得委托人往往難以控制人的行為。現實生活中，委托人更多的是靠創立激勵機制來激勵人按照委托人的利益努力工作。一般情況下，委托人可運用以下三種動力機制來激勵人：①在一定的激勵條件下，人能處于團結的考慮而將委托人的目標作為其目標。在只涉及少數人的場合，合作者處于某種考慮能高度忠誠于所有者，或所有者能直接要求其員工按照他的利益辦事；而在一個較大的單位中，委托人可通過教育來培養人的忠誠度，使其按照自己的利益行事，節約監督成本和其它交易成本；②運用直接監管和強制命令來控制人。這種方法適用于信息較對稱，監督成本較低的情況。如果委托人對人的行動和可能的行動了如指掌，那他就可以采用這種辦法；③創造一些人能夠遵守的規則。這些規則能夠創造出激勵，使人出于自身利益的考慮而追求委托人的利益。

在研究小額信貸機構（MFI）治理機構時，不僅要考慮由于信息不對稱造成的委托———問題，同時還要考慮MFI的特殊性，這些特殊性包括：①小額信貸機構的雙重目標。目前小額信貸機構一般都把為窮人服務和實現機構可持續發展作為小額信貸機構的目標。如何在做到可持續的基礎上又保證不偏離為窮人服務的目標，這是小額信貸機構治理中要面臨的重要問題；②機構的特殊產權結構。小額信貸機構很多是由捐贈者資助成立或由國際多邊組織、公共實體投資設立，這樣就會出現其產權結構中沒有真正所有者，或者有所有者但所有者并不太關心機構管理的情況；③機構的責任。一般而言，任何金融中介機構的責任都要比普通公司大。而對小額信貸機構而言，除了要保持清償力外，小額信貸機構的董事會還有另外三個問題是必須要考慮的。首先，小額信貸機構的客戶一般都是低收入者，他們的存款要是發生損失，那可能會使他們比高收入者遭到損失后面臨更多的問題。大多數國家，如果小額信貸機構出現清償問題并引發破產都將意味著低收入者將喪失按照商業渠道獲取資金的能力。其次，一般情況下，MFI只涉及對捐贈者的責任。但如果MFI通過動員儲蓄、從銀行獲取或發行票據等方式來獲取資金，那責任就會增加。第三，如果發生清償危機的是世界上公認成功的小額信貸機構，那不僅會影響到國內的小額信貸，而且還會波及國際小額信貸的運行。

2幾種小額信貸機構的治理結構

一、小額信貸在中國的發展和創新

1993年，中國社會科學院農村發展研究所首先將與國際規范接軌的孟加拉“鄉村銀行”模式的小額信貸引入了中國，成立了“扶貧經濟合作社”，首先在河北省的易縣，河南省的虞城縣和南召縣和陜西省的丹鳳縣建立了以孟加拉鄉村銀行的小額信貸為貸款模式的小額信貸扶貧社。1995年開始，聯合國開發計劃署（UNDP）和中國國際經濟技術交流中心在全國17個省的48個縣（市）推行以扶貧等為目標的小額信貸項目。開發計劃署后來在天津和河南的部分城市開展了針對下崗職工的城市小額信貸項目。隨后，還有一些國際組織相繼在我國開展了一些小額信貸項目。我國非政府小額信貸的機構和項目發展的情況見表一。

表1中國小額信貸發展情況一覽表

從表一可以看出，在中國國內較早開展和資助小額信貸項目和機構的包括多邊捐贈機構，如聯合國的機構，世界銀行，國際農發基金，歐盟等；雙邊援助機構，如加拿大發展援助署，澳大利亞發展援助署，荷蘭政府等；國際非政府組織和國內的非政府組織，如中國扶貧基金會和社科院在縣級成立的扶貧社。需要說明的是，扶貧社和中國扶貧基金會也是收到國內外捐贈者資助的。以上的項目和機構，都或多或少地采用了國際上成功的小額信貸所采用的一些貸款方式，如小組擔保、分期還款、貸給婦女、動態激勵等。從項目覆蓋的縣數和資金投入總量來看，在國際多邊和雙邊捐贈機構中，國際農發基金，UNDP，聯合國兒基會，聯合國人口基金組織和澳發署是最重要的捐贈機構。需要說明的是，我們一般把國際農發基金在中國的項目看做是農業發展項目，而非小額信貸項目。主要原因是國際農發基金的項目由縣級政府機構執行和負責償還，一般是通過縣、鄉、村級政府機構發放與回收，對農戶貸款的利率低，期限長，和一般的小額信貸不一樣。

中國的小額信貸以國際機構資助的項目為主,基本是屬于引進的,而非本土成長起來的。以聯合國發展署、聯合國兒基會所占項目的比例最高,對至今中國小額信貸項目/機構整體的影響也很大。即使是列入國內項目的,其中部分資金也是外來的。

經過十多年的發展，中國目前最主要的非政府的小額信貸機構包括商務部交流中心管理的由UNDP資助的小額信貸機構，社科院的扶貧社，中國扶貧基金會的小額信貸和四川省鄉村發展協會。

一、小額信貸在中國發展緩慢的原因

迄今為止，中國的非政府小額信貸機構和項目達到300家左右。比較大的機構和項目的覆蓋面達到5000左右的農戶，小的不到1000戶。在這300家左右的小額信貸機構和項目中，能正常運行的不到五分之一。目前真正能達到操作可持續性的機構（即剔除補貼后，利息和其他收入可以補償操作成本，呆賬損失和帶有補貼性的資金成本）屈指可數，能達到財務可持續性的機構（即剔除補貼后，利息和其他收入可以補償操作成本，呆賬損失和按市場利息率計算的資金成本）更是微乎其微。不少小額信貸機構面臨嚴重的挑戰，貸款資本金在不斷縮小。可以不夸張地說，如果沒有進一步的外來的資金支持，沒有小額信貸機構自身動筋傷骨的改革，在未來三到四年內，現有的絕大多數非政府小額信貸機構和項目會陷入困境，停止運行。

中國非政府小額信貸發展不順利的原因是多重的，主要有以下幾點：

第一是缺乏發展小額信貸的政策環境。小額信貸發展比較好的國家，政府都有一定的支持小額信貸長遠發展的制度框架。其框架主要包括以下兩點：一是給予小額信貸機構明確的法律地位，并在小額信貸機構發展到一定階段后，允許其擴大金融業務，直至可以吸收存款；二是對小額信貸有一個監管的框架，不吸收存款時采用非審慎監管的辦法，或注冊登記的辦法，可以依法進行小額信貸業務。在吸收存款時轉為正規的小額信貸銀行，銀監部門采用審慎監管的辦法。由于小額信貸機構不同于一般金融的特點，對小額信貸的監管可以是現有監管機構中新成立的獨立的部門，或獨立于現有監管機構以外。此外，政府還對經營良好的小額信貸機構給予支持，如提供批發資金。而在中國，迄今為止，小額信貸機構的法律地位仍不明確。非政府小額信貸機構注冊成社會團體或民辦非企業單位，不能依法從事貸款和其他金融活動，也難以轉成小額貸款公司或金融機構。正式從人民銀行和扶貧辦取得試點文件的只有社科院的扶貧社和UNDP的小額信貸項目。盡管已經經過十四年的試點，非政府小額信貸仍然處于試點階段。試點也沒有一定的評價標準，仍在黑暗中摸索。政策對小額貸款機構的貸款利率也有一定的的影響,包括商業銀行現行的利率水平和基準利率的四倍限制對小額信貸的影響。

第二是與小額信貸機構及其人員有關。在國外，非政府的小額信貸機構也有項目進行得非常成功的（如孟加拉的ASA組織）。也不是非政府的小額信貸機構一定需要轉變成商業性的小額信貸公司或小額信貸銀行。但與國外成功的非政府的小額信貸機構相比，中國的小額信貸機構和項目有很大的不同。在我們調查的67家小額信貸項目和機構中，41家成立了獨立的機構，但成立民間社團的只有31家，其他仍然是項目辦公室的形式。成立了民間社團的，其獨立性一般要高于沒有成立的，因為理事會里會有其他方面的成員。成立民間社團本身也說明這些項目在把可持續性發展作為目標。

就是已經成立了機構的那些非政府小額信貸機構，也與國外的非政府小額信貸機構有很大的不同。中國大多數的小額信貸機構并不是真正獨立于地方政府的，而是在實質上從屬于或受制于地方政府，這主要是指縣級和地區級的政府部門，如政府辦公室、農業局、扶貧辦、婦聯等機構。小額信貸機構受制于地方政府部門主要是因為中國的非政府組織必須要有一個掛靠單位，這個單位必須是當地的政府單位。更為重要的是，縣級及地區級非政府小額信貸機構的管理人員大多是當地政府正式的工作人員。他們在非政府小額信貸機構任職是當地政府及其部門委派的，他們仍享受政府工作人員的工資和福利待遇。他們一般也不愿意放棄這樣的位置，專門從事小額信貸。也就是說，如果小額信貸不成功的話，一般而言，管理人員會有后路。他們主要是對政府負責，而不是對非政府的小額信貸機構負責。在這種情況下，也無法建立對管理人員的激勵機制，而這對小額信貸的機構發展是至關重要的。最后，小額信貸機構受制于地方政府部門是由于在名義上理事會是非政府小額信貸機構的決策者，而大多數理事會的理事長是由當地政府的副縣長，或婦聯主席，或其他政府官員擔任的。此外，小額信貸機構不能獨立于地方政府還與小額信貸資金的所有權密切相關。在中國，到目前為止，非政府小額信貸機構的資金主要來自于國際機構的贈款，而國際機構的贈款是贈與中國政府，或是贈與當地的貧困農民的（這仍然是一個沒有完全搞清楚的問題）。在項目結束以后，地方政府可以代表中國政府或當地貧困農戶實際控制這部分資金的所有權。也就是說，地方政府可以通過對資金所有權、小額信貸機構的管理人員和對小額信貸機構理事會的控制來控制非政府小額信貸機構。