重復課稅范文10篇

摘要:2008年我國實現(xiàn)國內增值稅17966.94億元,占稅收收入的33.1%;企業(yè)所得稅11175.63億元,占稅收收入的20.6%,兩稅合計占稅收收入的53.7%,成為名副其實的主體稅種。目前,兩稅設計在一定程度上存在著沖突。研究表明,實施消費型增值稅是優(yōu)化現(xiàn)行稅制的可選方案和必然選擇。

關鍵詞:企業(yè)所得稅;重復課稅;消費型增值稅

自1954年法國首先實行增值稅以來,已有半個世紀的歷史,其自身所具有的“超稅負擔”(ExcessBurdenofTaxation)最小、稅基寬闊、消除重復征稅、出口退稅徹底、稅負易轉嫁和內部制約機制等優(yōu)越性,已為世界各國稅務當局所認可,目前世界上已有140多個國家和地區(qū)引進實施了增值稅,增值稅也因此成為20世紀后期流轉稅中最優(yōu)良的稅種,在歐洲享有“造幣機器”的國際聲譽。①但從增值稅與企業(yè)所得稅的組合角度看,在一個國家同時征這兩種稅,二者的組合在某種程度上也還存在一些矛盾或問題。

一、兩稅組合存在“重復課稅”問題

目前,增值稅與所得稅的組合幾乎成為一種國際慣例,但存在自身上的理論缺陷,在某種程度上說,還仍是一個尚待解決的理論問題,主要體現(xiàn)在職能、納稅人、課稅對象和稅率等四個方面:

1.增值稅與所得稅在職能上存在一定的重合

一、我國所得稅制中經(jīng)濟性重復課稅狀況

我國現(xiàn)行的《企業(yè)所得稅暫行條例》和《個人所得稅法》屬于古典所得稅制。所謂古典所得稅制，是指稅制安排中不考慮企業(yè)所得稅與個人所得稅的重復征稅關系，分別單獨設置課征，也不相互提供抵扣。從單個稅種來看，并不存在多次征稅，但同一筆所得先后作為企業(yè)所得和個人所得而被課征兩種稅，通常把這種情況稱為經(jīng)濟性重復課稅。我國稅制至少在兩個方面引起了所得的經(jīng)濟性重復課稅。

1.對已分配的利潤（股息）的經(jīng)濟性重復課稅

我國《企業(yè)所得稅法》規(guī)定，公司不允許從應稅利潤中扣除向股東支付的股息。同時，《個人所得稅法》中規(guī)定，個人取得的股息、紅利和利息所得，除國債和國家發(fā)行的金融債券利息外，應當依法繳納個人所得稅，并且不得再扣除任何費用。也就是說，在我國，一筆利潤先要繳納33%的企業(yè)所得稅，然后稅后利潤中用于分配股息的部分到個人手中時，還要征收20%的股息紅利所得稅，即對同一筆所得雙重征稅。如果稅后利潤分配到法人股東手中，根據(jù)“企業(yè)對外投資分回的股息、紅利收入，暫比照聯(lián)營企業(yè)的規(guī)定進行納稅調整”的規(guī)定，可以享受境內投資收益的稅收抵免，因而避免了利潤分配中間環(huán)節(jié)上的再次課稅。但這筆利潤一旦繼續(xù)分配到個人手中，重復課稅依舊。

2.對未分配的利潤（利得）的經(jīng)濟性重復課稅

我國《企業(yè)所得稅法》規(guī)定，納稅人以非現(xiàn)金的實物資產(chǎn)和無形資產(chǎn)對外投資，發(fā)生的資產(chǎn)評估凈增值，不計入應納稅所得額，但在中途或到期轉讓、收回該項資產(chǎn)時，應將轉讓或收回該項投資所取得的收入與該實物資產(chǎn)和無形資產(chǎn)投出時原帳面價值的差額計入應納稅所得額，依法繳納企業(yè)所得稅。又規(guī)定，納稅人在產(chǎn)權轉讓過程中發(fā)生的產(chǎn)權轉讓凈收益或凈損失，計入應納稅所得額，依法繳納企業(yè)所得稅。另外，在《國家稅務總局關于企業(yè)股權投資若干所得稅問題的通知》中規(guī)定，除另有規(guī)定者外，不論企業(yè)會計帳務中對投資采取何種方法核算，被投資企業(yè)會計帳戶上實際作利潤分配處理（包括以盈余公積和未分配利潤轉增資本）時，投資方企業(yè)應確認投資所得的實現(xiàn)。不難看出，前兩條規(guī)定實際上是將法人進行投資和資產(chǎn)轉讓過程中已實現(xiàn)的資本利得納入企業(yè)應納稅所得，而后一條補充的規(guī)定，實質上是擴大了投資收益和資本利得的實現(xiàn)條件。這也就是說，即使被投資企業(yè)的利潤未進行股息、紅利的分配而留存，由于利潤保留形成的資本增值一旦實現(xiàn)為資本利得或轉增資本，投資方依然要將之作為投資收益和轉讓收益計入應納稅所得額繳納企業(yè)所得稅。一筆利潤在繳納33%的企業(yè)所得稅后，如果不進行分配，那么依然存在著因利潤留存所形成的資本利得被再次課以33%（企業(yè)）或20%（個人）的所得稅的可能。

一、對我國現(xiàn)行證券征稅的評價我國現(xiàn)行稅法中涉及到證券稅制方面主要是股息、紅利的規(guī)定。《中華人民共和國企業(yè)所得稅暫行條例實施細則》規(guī)定，企業(yè)獲得的股息和紅利應并入企業(yè)所得額，征收企業(yè)所得稅，對企業(yè)在證券交易中除成本之外所獲凈收益也作為投資收益計入企業(yè)利潤，征收企業(yè)所得稅。而對股票交易中的凈虧損，也作為投資損失，在納稅時用企業(yè)的主營及其他業(yè)務利潤加以彌補。我國的《個人所得稅法》也將利息、紅利作為個人收入總額，采用20%的比例稅率，實行源泉扣除，按次繳納。現(xiàn)行稅法除了對股息、紅利征稅外，對二級市場的股票交易雙方征收印花稅，其所適用的稅率為0.4%.在上海、深圳兩地對股票征收印花稅，從目的看，實際是交易稅。目前的稅制中，由于國家股不準在股票市場上流通，故沒有對國有股獲得股息、紅利作征稅的規(guī)定。

顯然，這些稅收政策對證券市場的發(fā)展，增加國家財政收入起到了一定的作用。就拿證券交易印花稅來看，1991年至1997年深滬提供的證券交易印花稅就達454億元，其中1997年一年提供的證券交易印花稅就達237億元，該年證券交易稅劃歸中央的部分就達202億元，占整個中央稅收入比重的4.74%.隨著我國經(jīng)濟體制改革的縱深發(fā)展，證券市場迅速而有效的擴張，證券稅制將在控制交易成本，調節(jié)資金流向和維護社會公平等方面發(fā)揮更加有效的推動作用。但是，由于證券起點高，發(fā)展快，對它的運作及調節(jié)作用在我國還處于探索階段，因此有關的稅收政策不規(guī)范，不太適應證券市場發(fā)展的需要，其弊端也日益顯示出來：

（1）沒有針對股市交易行為設置相應的稅種。現(xiàn)行稅收政策是只對股票交易征收單一的印花稅，雖然曾起到代償性作用，但未免有與股市稅源分布和股市運作不相適應之嫌，終究是權益之計，非久遠之策，其局限日益暴露：其一，印花稅的征收客體是憑證，而隨著科技的發(fā)展，證券交易實現(xiàn)無紙化和電子化，每筆交易應繳納的稅收均由證券交易所的清算系統(tǒng)自動扣劃，證券交易時既無實物憑證，又無印花稅票，因此再沿用這一稅種是有悖法理，名不正言不順的。其二，對股市交易雙方各征0.4%的印花稅，投資者不管獲利多少均依此比率征稅。這雖對控制股票交易雙方有可取之處，但由于不能采取免稅額度給小投資者以優(yōu)惠，難以實現(xiàn)相對公平，對調節(jié)收入起不到什么作用，使得“馬太效應”在證券市場表現(xiàn)得特別明顯，這也有悖于印花稅的設計初衷。

（2）征稅面過窄，國家稅收流失嚴重。我國現(xiàn)行的證券市場稅收制度僅將與股息有關的股息、紅利及股票轉讓行為納入所得稅和印花稅的課稅范圍，而對企業(yè)債券，投資基金等交易行為沒有相應的征稅規(guī)定，在一級市場、場外交易、繼承、轉贈等方面的稅收規(guī)定幾乎處于空白狀態(tài)。這種狀況不僅使國家流失了大量的財政收入，而且違背了稅收公平原則，妨礙了稅收作用的發(fā)揮。

（3）公司與股東個人之間對股息的重復課稅違背了稅收的公平與效率原則。眾所周知，股份公司派發(fā)給股東個人的紅利股息是從其稅后利潤中支付的，但我國《個人所得稅法》規(guī)定，個人取得股息紅利應按20%的稅率交納個人所得稅，不作任何扣除。這種作法實際上是對股份公司作為股息紅利的稅后利潤重復課稅。這不僅違背了稅收公平原則，形成了對股息紅利收入的稅收歧視，而且會妨礙股東將分得股息收入投資到更有效的公司中去，同時也誘使股份公司通過少分紅而拉升股價的方式幫助股東避稅。

（4）上市公司之間及上市公司內部各股東之間稅收權利不平等。無論從公司平等競爭，還是從稅法嚴肅性來看，對股份制企業(yè)都要統(tǒng)一稅制。但各上市公司執(zhí)行的所得稅率可謂五花八門，不僅不同行業(yè)的上市公司執(zhí)行不同的稅率，即使處于相同行業(yè)的公司，稅率執(zhí)行情況也不盡相同。同是汽車行業(yè)，北旅汽車執(zhí)行的稅率為33%，而松遼汽車為10%；同是玻璃行業(yè)，洛陽玻璃為33%，福耀玻璃和耀皮玻璃卻反為10%，等等。同時，股份制企業(yè)的國家股、法人股和個人股的要求不盡一致，對國家股、法人股的股利所得不征稅，這種只對個人股征稅的做法既違背了公平負稅的原則，也不符合“同股同利”的原則，并不利于國有股權的實現(xiàn)和國有資產(chǎn)的保值增值。

一、

目前我國在證券交易過程中征收的是印花稅，但問題較多，一是現(xiàn)行的證券交易印花稅實際上是就交易行為課征，與印花稅的名稱不符，理論依據(jù)不充分，法律上講不嚴謹，比較勉強；二是經(jīng)濟學上的“馬太效應”所昭示的窮者愈窮，富者愈富的原理在股票市場上表現(xiàn)得尤為突出，一般來說，機構、大戶容易獲利，這是小投資者所無可比擬的。但目前為股票交易行為設計的印花稅是不論交易數(shù)額大小，持券期限長短一律按同一比例對雙方征收的比例稅率，它雖然對控制股票交易頻率可發(fā)揮一定作用，但對于國家重點調控的資金大戶對股票市場的操縱現(xiàn)象卻無能為力，也不能采取免稅額度方式給中小投資者以適當?shù)膬?yōu)惠，難以實現(xiàn)相對公平，對調節(jié)收入也起不到什么作用，這顯然是有悖于印花稅的設計初衷。

對證券交易行為的征稅方式改革已勢在必然。為了鼓勵投資、減少投機，應以證券交易稅取代目前的印花稅，但考慮到中國新舊稅制銜接以及兼顧兩家交易所所在地的地方利益，在目前情況下最適當?shù)倪x擇是印花稅和證券交易稅兼征。不過，印花稅只對一級市場股票發(fā)行時訂立的產(chǎn)權轉移書據(jù)或合同課稅以改變目前對一級市場不征流轉稅的狀況，以調節(jié)一級市場股票發(fā)行價格，縮小一、二級市場的利益差距，也可以為國家獲得一筆財政收入。證券交易稅是對證券二級市場“零售”環(huán)節(jié)征收的流轉稅，而且規(guī)定只對賣方征收，借鑒國外對證券交易行為課稅的具體經(jīng)驗，稅率不宜太高，最好不要超過5‰，在具體的實施措施上要明確持股時間長短與稅率差別的數(shù)量關系。另外，為了避免稅源流失，納稅方式應以“源泉扣除課稅”為主。考慮到國債在我國經(jīng)濟發(fā)展和證券交易市場中的特殊地位，對國債轉讓收入宜從輕課稅。

二、證券交易過程中的稅收問題

上市公司之間及上市公司內部各股東的平等稅收權力問題

平等負稅是稅收的一個基本原則，對股份制企業(yè)也不例外，但我國的股份制在平等負稅方面上還有許多問題亟待完善，主要表現(xiàn)在上市公司之間和上市公司各股東之間的稅負不盡公平合理。

一、建立完整、科學、系統(tǒng)的證券課稅體系

無論美國、日本還是歐洲國家，其證券交易都具備一個統(tǒng)一的市場和相對集中的交易場所，建立起了中央結算交收系統(tǒng)和證券登記存管系統(tǒng)，使得交易大為簡化。一國的證券市場越發(fā)達，其證券稅制的體系也就越完善。而一個完善的稅制體系表現(xiàn)在它的稅收與稅率設置是否充分體現(xiàn)公平與效率的原則，是否充分考慮到稅收征管的方便性，是否充分平衡了中央政府與地方政府的利益關系。經(jīng)過不斷地修改和補充，目前大多數(shù)國家（地區(qū)）已基本形成了比較完善的證券稅制體系，主要表現(xiàn)在：

1.證券課稅的覆蓋面較廣。證券課稅基本上涵蓋了包括一級市場、二級市場、場內市場、場外交易市場、第三市場和第四市場在內的幾乎全部的證券市場以及包括股票、債券、基金和衍生金融產(chǎn)品在內的幾乎所有金融產(chǎn)品，證券課稅的覆蓋范圍相當寬。

2.實現(xiàn)了由單一證券稅制向復合證券稅制的轉移。為便于對不同環(huán)節(jié)課稅，在不同的投資環(huán)節(jié)如發(fā)行、交易、所得、遺贈等方面設置不同的稅種，實現(xiàn)了由單一證券稅制向復合證券稅制的轉移。這方面有兩種不同的具體形式：一是設立專門的證券稅種；二是采取擴大一般稅種課稅范圍的方式對證券課稅。后者的優(yōu)點是既可以簡化稅制，又可以減少立法程序。

3.建立了比較合理的證券稅收征管制度。在證券市場中，稅制的設置充分體現(xiàn)了不同投資群體與投資種類之間的區(qū)別，針對不同的投資群體如個人投資者與機構投資者設置不同的稅種，針對不同的投資品種如國債、股票、認股權證等在稅率方面進行區(qū)別對待。并且在稅率的設計、稅負水平的確定、征收范圍的界定、稅收收入的劃分和具體的征管方法等方面都做了比較完善和科學的規(guī)定。

4.證券稅制的設計相對穩(wěn)定。由于稅制的調整直接反映出一國政府對于證券市場發(fā)展走向的把握，而證券市場又是一個市場化程度較高、信息敏感度極強的場所，因而稅制的調整可能會直接影響到投資者的信心與整個證券市場的波動。措施不得當會導致強烈的抑制股市上漲或促使股市下挫的緊縮效應。從實際情況看，有些國家（地區(qū)）曾因開征證券交易所得稅的消息而引起證券市場狂跌的事件。例如，1988年臺灣股價暴漲，嚴重背離其價值，出現(xiàn)“泡沫經(jīng)濟”現(xiàn)象。臺灣當局決意以稅收政策使證券市場降溫，該年9月24日股市休市后宣布次年1月開始恢復開征證券交易稅，稅率6‰。9月29日開市后，當日加權股價指數(shù)重挫175點，9月30日劇挫210點，成交量總值從平日新臺幣500億元減縮至3.55億萬元，52種股票有行無市，無法成交。自9月29日起至10月21日止，臺灣加權指數(shù)下跌幅度達36%，加權指數(shù)從6000多點暴跌至2000多點，股市幾乎崩盤，引起企業(yè)連鎖倒閉等系列后果。證券投資人一再向財政部及立法院示威抗議，要求繼續(xù)免稅。臺灣當局原來期望通過該稅征收百億新臺幣，但由于該項稅收舉措的不當，造成了經(jīng)濟混亂的后果，股市也遭受深重打擊，稅收反而減少。1993年1月臺灣通過《證券交易稅條例修正案》，將股票交易稅的稅率由6‰下調到3‰，修正案通過前后，臺灣股市反應迅捷，股指連續(xù)幾天上揚。稅收對投資者心理的壓力和影響由此可見一斑，也說明過火的、不切實際的稅收手段會造成預想不到的后果。從穩(wěn)定發(fā)展證券市場這一前提出發(fā)，各國在進行稅制方面的微小調整時，都本著相當慎重的態(tài)度，不以短期的調控策略影響到長期的發(fā)展基礎。

摘要：隨著中國社會經(jīng)濟發(fā)生的巨大變化，增值稅和營業(yè)稅并存的商品稅體系的缺陷逐漸顯現(xiàn)出來，主要表現(xiàn)在：(1)稅收的效率性淡化了稅收的公平性。(2)稅法的復雜性弱化了收入的有效性。(3)稅種的重疊性強化了課征的重復性。(4)稅制的差別性強化了征管的局限性。為了減輕稅收制度的扭曲程度，政府應立即開啟商品稅體制的稅基性改革，分三步對有差異的稅收待遇給出解決對策。改革的意義在于避免對經(jīng)濟業(yè)務的重復課稅，校正稅收對于市場機制的扭曲。為了確保改革的順利實施，政府應關注商品稅體系改革所面臨的技術性、管理性和經(jīng)濟性約束條件。

關鍵詞：商品稅；商品稅體系；營業(yè)稅；增值稅

一、商品稅體系改革的稅收基礎

1994年稅制改革后，中國建立了由商品稅(包括增值稅、消費稅、營業(yè)稅、城市維護建設稅、關稅等)、所得稅(包括企業(yè)所得稅、個人所得稅等)、財產(chǎn)稅(包括房產(chǎn)稅、城鎮(zhèn)土地使用稅、車船稅等)和其他稅(包括印花稅、土地增值稅等)共同組成的稅收體系并延續(xù)至今，其中，商品稅體系是稅收體系的基礎稅系，增值稅、營業(yè)稅是商品稅體系的重點稅種，也由此成為整個稅收體系的基礎稅種。由于社會經(jīng)濟基礎和征收管理水平制約，在1994年的商品稅安排中，擴展了對于貨物制造與銷售、對貨物的加工與修理修配勞務提供的增值稅課征，保留了對于無形資產(chǎn)轉讓、不動產(chǎn)銷售以及其他勞務提供的營業(yè)稅課征。也就是說，在所有的流通對象的稅種劃分中，增值稅的稅基主要限制在與貨物密切相關的行業(yè)，營業(yè)稅的稅基主要集中在勞務及不動產(chǎn)銷售和無形資產(chǎn)的轉讓方面。

從圖1可以看到，增值稅與營業(yè)稅的稅基覆蓋了全程的流通領域，并以平行關系瓜分了全部的流通對象。按照稅收制度設計理念，由于增值稅與營業(yè)稅的并行關系設計，商品和勞務中的任一課稅對象，如果課征了增值稅，就不應當再次征收營業(yè)稅，反之亦然。也就是說，在現(xiàn)行商品稅體系中，不同的稅基，很有可能適用不同的商品稅稅種。

這種增值稅與營業(yè)稅并行的做法，完全基于中國當時社會經(jīng)濟目標與社會經(jīng)濟基礎，即強化制造業(yè)在GDP中所占的份額，努力實現(xiàn)成為制造業(yè)大國的理想。為了減輕制造業(yè)中承擔的較大的交通運輸成本，增值稅制度還規(guī)定允許在增值稅中抵扣交通運輸成本中包含的稅款。在當時，商品稅體系如此設置是強調稅收效率原則的現(xiàn)實選擇。

摘要:中國的創(chuàng)業(yè)投資業(yè)在經(jīng)過了20多年的發(fā)展后,目前已經(jīng)基本構建了一個比較完整的創(chuàng)業(yè)投資運作和管理體系。但是在稅收政策上還沒有專門的稅收政策,創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)基本套用一般企業(yè)適用的稅收政策,結果造成重復課稅、尚不能有限合伙、研究開發(fā)費用尚不能抵稅、養(yǎng)老基金等尚不能參與風險投資等問題,制約了企業(yè)的發(fā)展。如何調整相關的會計處理方法以及稅收政策促進創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的發(fā)展?從政策環(huán)境創(chuàng)新條件下的政策選擇,以及現(xiàn)行稅制及相關環(huán)境框架內的政策選擇兩個不同的角度提出了自己的設想。

關鍵詞:創(chuàng)業(yè)投資;會計處理;稅收政策;稅收制度

一、我國創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展現(xiàn)狀及其原因

創(chuàng)業(yè)投資,是指創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)(或創(chuàng)業(yè)投資基金)通過一定的方式向投資者(機構或個人)籌集創(chuàng)業(yè)資本,然后將創(chuàng)業(yè)資本投向創(chuàng)業(yè)企業(yè),主動地參與創(chuàng)業(yè)企業(yè)的管理,并為其提供增值服務,做大做強創(chuàng)業(yè)企業(yè)后通過一定的方式撤出資本,取得投資回報,并將收回的投資投入到下一個創(chuàng)業(yè)企業(yè)的商業(yè)投資行為和資本運作方式。據(jù)清科公司調查數(shù)據(jù)顯示,截至2007年上半年,我國已有本土風險投資機構達498家,管理著約800億元人民幣的風險資本。

創(chuàng)業(yè)風險投資是促進高新技術發(fā)展的推進器。從這個角度講,創(chuàng)業(yè)風險投資也是屬于一個比較幼稚的產(chǎn)業(yè),在市場競爭中處于不利的競爭地位,因此,在稅收或者在其他政策上給予優(yōu)惠,這是世界上其他國家都在實踐的一種做法。

1999年,在全球新經(jīng)濟浪潮的推動下,在國內“科教興國”戰(zhàn)略的鼓舞下,我國曾掀起過一次短暫的創(chuàng)業(yè)投資熱潮。從1985年重新開始探索發(fā)展創(chuàng)業(yè)投資,當時成立的中創(chuàng)公司是我們第一家真正意義上的創(chuàng)業(yè)投資風險企業(yè)。這么多年來,我國的創(chuàng)業(yè)風險投資也有了一些發(fā)展,但是同發(fā)達國家相比,發(fā)展的步伐還是比較慢的。

摘要:中國的創(chuàng)業(yè)投資業(yè)在經(jīng)過了20多年的發(fā)展后,目前已經(jīng)基本構建了一個比較完整的創(chuàng)業(yè)投資運作和管理體系。但是在稅收政策上還沒有專門的稅收政策,創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)基本套用一般企業(yè)適用的稅收政策,結果造成重復課稅、尚不能有限合伙、研究開發(fā)費用尚不能抵稅、養(yǎng)老基金等尚不能參與風險投資等問題,制約了企業(yè)的發(fā)展。如何調整相關的會計處理方法以及稅收政策促進創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的發(fā)展?從政策環(huán)境創(chuàng)新條件下的政策選擇,以及現(xiàn)行稅制及相關環(huán)境框架內的政策選擇兩個不同的角度提出了自己的設想。

關鍵詞:創(chuàng)業(yè)投資;會計處理;稅收政策;稅收制度

一、我國創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展現(xiàn)狀及其原因

創(chuàng)業(yè)投資,是指創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)(或創(chuàng)業(yè)投資基金)通過一定的方式向投資者(機構或個人)籌集創(chuàng)業(yè)資本,然后將創(chuàng)業(yè)資本投向創(chuàng)業(yè)企業(yè),主動地參與創(chuàng)業(yè)企業(yè)的管理,并為其提供增值服務,做大做強創(chuàng)業(yè)企業(yè)后通過一定的方式撤出資本,取得投資回報,并將收回的投資投入到下一個創(chuàng)業(yè)企業(yè)的商業(yè)投資行為和資本運作方式。據(jù)清科公司調查數(shù)據(jù)顯示,截至2007年上半年,我國已有本土風險投資機構達498家,管理著約800億元人民幣的風險資本。

創(chuàng)業(yè)風險投資是促進高新技術發(fā)展的推進器。從這個角度講,創(chuàng)業(yè)風險投資也是屬于一個比較幼稚的產(chǎn)業(yè),在市場競爭中處于不利的競爭地位,因此,在稅收或者在其他政策上給予優(yōu)惠,這是世界上其他國家都在實踐的一種做法。

1999年,在全球新經(jīng)濟浪潮的推動下,在國內“科教興國”戰(zhàn)略的鼓舞下,我國曾掀起過一次短暫的創(chuàng)業(yè)投資熱潮。從1985年重新開始探索發(fā)展創(chuàng)業(yè)投資,當時成立的中創(chuàng)公司是我們第一家真正意義上的創(chuàng)業(yè)投資風險企業(yè)。這么多年來,我國的創(chuàng)業(yè)風險投資也有了一些發(fā)展,但是同發(fā)達國家相比,發(fā)展的步伐還是比較慢的。

內容提要：我國證券稅制應按照稅負公平原則進行改革，這是建立社會主義和諧社會的必然要求。本文從現(xiàn)行證券投資所得重復征稅，以及目前差異化的征稅范圍等方面，剖析了我國目前證券稅制存在的問題，并提出了改革的方向和建議。

關鍵詞：稅負公平;證券稅制;重復征稅;資本利得稅

一、我國現(xiàn)行證券稅制存在的問題

（一）對證券投資所得重復征稅

1.對已分配利潤重復征稅。《中華人民共和國企業(yè)所得稅暫行條例》規(guī)定，企業(yè)不允許從應稅利潤中扣除向股東支付的股息。同時，《中華人民共和國個人所得稅法》中規(guī)定，個人取得的股息、紅利和利息所得，除國債和國家發(fā)行的金融債券的利息外，應當依法繳納20%的個人所得稅。這樣，在我國，一筆利潤先要繳納33%的企業(yè)所得稅，然后公司用稅后利潤進行分紅派息時，這部分股息和紅利還要繳納20%的個人所得稅。如果這部分稅后利潤分配到法人股東手中，可以享受境內投資收益的稅收抵免，不會發(fā)生重復征稅。但是如果這部分利潤分配到個人手中，仍會發(fā)生重復征稅的問題。

2.對未分配利潤重復征稅。《國家稅務總局關于企業(yè)股權投資業(yè)務若干所得稅問題的通知》規(guī)定，除另有規(guī)定者外，不論企業(yè)會計賬務中對投資采取何種方法核算，被投資企業(yè)會計賬戶上實際做利潤（包括以盈余公積和未分配利潤轉增資本）時，投資方企業(yè)應確認投資所得的實現(xiàn)。也就是說，即使被投資企業(yè)的利潤未進行股息、紅利的分配，利潤保留形成的資本增值一旦實現(xiàn)為資本利得或轉增資本，投資方依然要將之作為投資收益和轉讓收益計入應納稅所得額繳納企業(yè)所得稅。一筆利潤在繳納33%的企業(yè)所得稅后，如果不進行分配，也會存在因利潤留存所形成的資本利得被再次課稅的可能。

進入九十年代后，我國證券市場有了長足的發(fā)展，并且逐步走向規(guī)范與成熟，筆者就如何促進我國證券市場的健康發(fā)展，從稅收角度談幾點個人的粗淺看法。

一、我國證券稅制的現(xiàn)狀

證券稅制是指對有價證券的發(fā)行、交易轉讓、轉讓增益、投資所得等各方面的課稅原則和制度的總稱。目前，我國稅制中涉及到證券方面的有以下幾個稅種：

1印花稅。在發(fā)行市場上，對銀行及非金融機構發(fā)行的金融債券，企業(yè)發(fā)行的債券和股票取得的收入，按“營業(yè)帳簿”稅目課征5‰的印花稅；在二級市場上，按主權交易當日實際成交價，對買賣雙方共同征收4‰的印花稅。

2個人所得稅。對個人擁有股權、債權而獲得的股息、利息及紅利所得，按20%的比率稅率征稅，不扣除費用，由支付單位代扣代繳；至于個人持有國債、儲蓄存款和國家發(fā)行的金融債券所獲利息，則予以免稅。

3企業(yè)所得稅。企業(yè)所獲的股息、紅利并入企業(yè)所得總額中征收企業(yè)所得稅。